Die Unternehmensberatung Willis Towers Watson (WTW) hat den „WTW Private Equity Access Fund“ (WTW PEAF) aufgelegt, der nach behördlicher Genehmigung im dritten Quartal in Europa und im asiatisch-pazifischen Raum verfügbar sein wird. Der Fonds hat bereits Zusagen in Höhe von 500 Millionen Euro erhalten, hauptsächlich von institutionellen Pensionsinvestoren aus einem Mastertrust in Großbritannien. Es handelt sich um das erste Mal, dass das institutionelle Private-Equity-Geschäft von WTW einen Publikumsfonds auf den Markt bringt, der in eine Reihe von Private-Equity-Anlagen investieren wird.
Die Mindestzeichnungssumme für den Fonds beträgt mindestens 125.000 Euro, je nach Anteilscheinklasse. Die Zielrendite des Fonds liegt bei 15 Prozent und die Rückgabe von Anteilsscheinen erfordert eine Ankündigung von 180 Tagen. Es wird eine Rücknahmegebühr von 5 Prozent fällig, wenn die Anteilsscheine innerhalb von 12 Monaten zurückgegeben werden.
Der WTW PEAF soll eine Angebotslücke für DC-Pläne und Private-Wealth-Kunden schließen und auch individuellen professionellen Anlegern die Möglichkeit bieten, zu investieren. Die Fondmanager werden Initiativen im defined-contribution-Markt unterstützen, um den Bedarf institutioneller Anleger, einschließlich Pensionsfonds, besser abzudecken und in bisher schwer zugängliche Vermögenswerte zu investieren.
WTW plant, weitere langfristige Lösungen zu entwickeln, um das Angebot für Anleger in Europa und im asiatisch-pazifischen Raum zu erweitern. Der Fonds wird auch anderen institutionellen Anlegern und professionellen Privatanlegern zur Verfügung stehen, unterliegt aber noch der aufsichtsrechtlichen Genehmigung, die für das zweite Quartal 2024 erwartet wird. Der Prozess beinhaltet die Bewertung der Vermögenswerte durch einen externen Gutachter im Kontext einer „Evergreen Struktur“ und semiliquiden Fonds.